【推薦】從深套到盈利，我僅用了“均線金叉形態”戰法

作為一種純粹的技術指標，金叉屬於看漲信號。它最開始是應用於股票市場，如果兩條移動均線交叉，那麼價格看漲。更確切的說，金叉就是當短期移動均線來到長期移動均線上方時，交易者可以考慮買入。

隨著市場演變，金叉的概念和應用場景也變得更廣。其實不僅僅是金叉，其它各種技術分析指標、理論和工具的使用也都變得更廣泛了。

金叉交易策略的原始意義仍在，不過它如今變得更能適應多樣、迅速變化的市場了。我們可以在不同的時間框中看到金叉策略的使用，而且在除了股票之外的其他市場一樣也會用到它。

通过這篇文章，我们就來講一講最基本也最符合起初應用的金叉交易。

基本金叉交易策略

在提其他之前，需要記住的是，金叉意味著市場看漲，它的作用是區分出看漲市場，並開始尋找看漲機會。

也就是說，金叉策略本身並不是一個信號，它不是入場點，無法告訴你在哪裡買入。它只是告訴你，市場開始進入看漲區域，可以尋找做多的機會。

金叉交易策略需要三個要素：

1）日圖

2）200日均線

3）50日均線

日圖——金叉策略的關鍵

如今金叉應用的圖表也很多，剝頭皮交易者用5分鐘圖甚至1分鐘圖，波段交易者可能使用1小時圖或者4小時圖。

不過就最基本概念來說，日圖是最適合用金叉策略的。下圖是EUR/JPY貨幣對的日圖：

在2016年到2018年期間，該貨幣對處於整體看漲趨勢中。為了更好的講明金叉使用策略，以下內容也都用這一個圖表來作例子。

應用移動均線

200日均線是最重要的一條移動均線。你曾經有沒有考慮過，為什麼沒有人用大於200日的移動均線呢？因為時間更長，移動均線開始變得平緩，一根幾近水準的移動均線就失去了原本的意義。

而50日均線則更加活躍，相比200日均線，它帶上了這兩個特點：

1）更能表現價格走勢

2）比200日均線波動更迅速

將50日均線和200日均線應用到圖表中，我們就能看到金叉最初在股票市場是什麼樣子。以下圖表中，藍色的線條是緩慢一些的200日均線，紅色的是50日均線。

金叉的定義是，當50日均線來到200日均線上方，那麼市場開始進入看漲區域。注意，這裡的描述是指金叉意味著看漲趨勢可能要開始，因此交易者可以準備做多。

有趣的是，這個定義已經比金叉最開始的角色有所變化了。它一開始只是提供支撐和阻力的作用。

金叉交易的一點小歷史

如今一些外匯交易者認為，金叉單獨使用，作用並不大。這種說法很片面，如果回頭看看過去的歷史，看看金叉信號如何用於股票市場，就會發現歷史的數據相當驚人。

拿S&P500（標普500指數）來說，自1970年開始，S&P500出現了不少於23次金叉信號，當然不是所有的都成功，但是如果近看每一次金叉信號，盈利率都很高，有的甚至高於70%，在近一年多來，金叉出現後的平均盈利率在11%。這樣一個容易被忽視的策略有這樣的盈利率記錄是相當不錯的。

完整的金叉交易策略

現在我們再看看，再金叉出現後該如何交易。依然使用EUR/JPY作例子，下面圖表中增加了50日均線和200日均線：

和任何指標一樣，滯後性是普遍存在的。就是說，當金叉形成時，市場已經上行了一段時間。在這個圖表中，價格從低於112上行到120以上。

在金叉形成後的買低

在一個看漲的趨勢中自然是買低入場。圖表中有兩條均線，200日均線則作為支撐。

上圖中的綠色箭頭指向的是入場做多的地方。另外提醒一句，任何交易都不能缺少資金管理，因此入場時還要考慮止損和止盈水準。

設置資金管理的要素

為什麼在上面綠色箭頭處入場？放大圖片看才能更清楚。

藍色箭頭處是在金叉出現後，EUR/JPY價格第一次和200日均線交匯。

然後是考慮如何設置止損和止盈。設置止損的一個方法就是看50日均線。先標出200日均線和50日均線在入場時的距離，上圖中已經用兩根水準藍色虛線標注出來。然後估算兩條線的距離，直接應用到200日均線下方，即作為交易的止損位元。

那麼止盈呢？考慮到風險、以及風險回報比，自然很容易算出止盈設置。

解讀50日均線

和價格走勢有關的另一個重要問題是，如何知道趨勢將結束呢？答案藏在50日均線中。

外匯市場是一個高波動性的市場，也許在你沒有準備的情況下它就迅速變化了。不過，日圖的好處就是能夠過濾掉不少噪音。想要在交易中保持警惕，就需要留意看漲趨勢可能減弱的早期徵兆。

下圖告訴我們如何一步一步來看價格走勢的變化：

左邊第一個框是做多的交易者最樂意看到的，即金叉的出現。

除了幫助區分價格何時開始看漲，移動均線還有另一個作用，就是做為一個支撐位。

如果價格不斷接近均線並交匯，這可不是好的現象，說明趨勢在減弱。因此，經驗豐富的交易者最多允許看到價格兩次測試50日均線，到第三次，這些交易者就知道趨勢可能接近尾聲了。

上圖中四個紫色小框就標出了價格和50日均線的交匯，價格反彈的反應都越來越弱。而接下來的市場走向，也最終確認了趨勢減弱：

結語

金叉是一種純粹的技術交易指標，利用兩條均線來表明市場當前狀態是否將從看跌進入看漲。金叉本身並不能作為入場的信號，它們的意義在於告訴我們趨勢的情況以便尋找入場機會。

更重要的是，任何交易策略都不要忽視了資金管理，金叉交易也是如此，一定要設置好止損止盈。