Goldpreisprognose: XAU/USD-Bären bleiben hoffnungsvoll angesichts der Schwierigkeiten beim US-Schuld

Der Goldpreis (XAU/USD) verzeichnet im Verlauf der asiatischen Handelssitzung am Dienstag eine Zickzack-Bewegung in der Nähe des täglichen Tiefstands bei etwa 1.940 US-Dollar, während die Bären die Kontrolle behalten, wenn auch mit geringen Verlusten.

Dabei lastet das Edelmetall unter dem Druck der Märkte, die sich verstärkt der Sicherheit des US-Dollars zuwenden. Die jüngste Optimismus an den Anleihemärkten aufgrund der ersten Reaktion der US-Politiker auf die Einigung zur Erweiterung der Schuldenobergrenze zur Vermeidung eines Zahlungsausfalls scheint jedoch dem Goldpreis eine gewisse Unterstützung zu bieten. Dennoch haben die Bären von XAU/USD weiterhin die Oberhand aufgrund der Herausforderungen für das Sentiment und der vorsichtigen Stimmung vor den wichtigen Daten/Ereignissen.

Der Goldpreis bleibt trotz gedämpfter Renditen der US-Staatsanleihen unter Druck

Der Goldpreis hält sich auf niedrigem Niveau, obwohl die Renditen der US-Staatsanleihen das optimistische Marktvertrauen in die Einigung der US-Politiker auf eine Verlängerung der Schuldenobergrenze bis Januar 2025 widerspiegeln. Der Grund für die Schwäche von XAU/USD könnte mit den risikonegativen Signalen einiger Politiker, hauptsächlich der Republikaner, zusammenhängen, da sie gegen die Kompromisse sind, die für die Einigung erzielt wurden, und bereit sind, den Schritt im Repräsentantenhaus und im Senat anzufechten.

“Laut Reuters haben sich einige rechtsextreme republikanische Abgeordnete am Montag dagegen ausgesprochen, die US-Schuldenobergrenze von 31,4 Billionen US-Dollar anzuheben, was darauf hindeutet, dass die parteiübergreifende Vereinbarung auf dem Weg durch den Kongress auf Hindernisse stoßen könnte, bevor den USA nächste Woche das Geld ausgeht.”

Die Renditen der zehnjährigen US-Staatsanleihen fielen um fünf Basispunkte (bps) auf 3,76% zu Beginn des Handelswochenstarts für die US-Anleihemärkte nach dem Feiertag am Montag.

Hawkish-Wetten der Federal Reserve, US-China-Probleme belasten ebenfalls XAU/USD

Neben den Befürchtungen einer US-Zahlungsunfähigkeit wirken sich die hawkishen Bedenken hinsichtlich der nächsten Zinserhöhung der Federal Reserve (Fed), gestützt durch positive US-Daten, ebenfalls negativ auf den Goldpreis aus. Die positiven Daten zu den US-Einkaufsmanagerindizes (PMIs), zu langlebigen Gütern und zum BIP des ersten Quartals sowie die Inflationssignale unterstützen die bullischen Wetten auf die Zinsfutures und deuten auf eine 0,25%ige Zinserhöhung durch die Fed im Juni hin.

Zusätzlich tragen die frischen Ängste vor einer Rezession in der Eurozone, die auf einer nach unten korrigierten Wachstumsrate des Bruttoinlandsprodukts (BIP) für das erste Quartal in Deutschland beruhen, sowie die Probleme zwischen den USA und China dazu bei, den Goldpreis aufgrund der Suche der Märkte nach dem US-Dollar zu drücken. China lehnte spät am Montag das Treffen der Verteidigungschefs in Singapur ab, wie das Wall Street Journal (WSJ) berichtet.

Angesichts dieser Entwicklungen verzeichnet der US-S&P500-Futures leichte Gewinne um 4.225 und stellt eine Herausforderung für den Abwärtstrend des Goldpreises dar. Dabei ist zu beachten, dass der US-Dollar-Index (DXY) nach einem Kampf um die Erneuerung des Zweimonatshochs gestern wieder Aufwärtsdynamik gewinnt, was sich wiederum auf XAU/USD auswirkt.

In Bezug auf die weitere Entwicklung werden die Entwicklungen in Bezug auf die Einigung zur US-Schuldenobergrenze und die Verbrauchervertrauensdaten des US CB für Mai für die Beobachtung der Goldpreisrichtung von Bedeutung sein. Bei risikonegativen Schlagzeilen aus dem politischen Bereich sowie positiven US-Statistiken könnte der Goldpreis je nach Stärke des DXY weiter nach unten tendieren.

Goldpreis technische Analyse

Der Goldpreis hat Schwierigkeiten, die Erholung von der seit zweieinhalb Monaten bestehenden horizontalen Unterstützungszone um 1.933-35 US-Dollar zu verteidigen, während sich der Relative Strength Index (RSI) bei Werten unter 50,0 auf Höhe von 14 befindet, was auf einen Mangel an Aufwärtsdynamik hinweist.

Die schwachen Signale des Moving Average Convergence and Divergence (MACD) Indikators verstärken die Abwärtsneigung.

Allerdings ist ein klarer Durchbruch des Bereichs bei 1.935-33 US-Dollar erforderlich, um die Überzeugung der Verkäufer von Gold zu stärken.

Danach könnten die runde Marke von 1.900 US-Dollar und das Tief von Mitte März bei etwa 1.885 US-Dollar die Bären von XAU/USD herausfordern, bevor sie auf das Jahrestief Ende Februar bei etwa 1.804 US-Dollar zusteuern.

Alternativ folgt die zuvor bestehende Unterstützungslinie, die Anfang April bei etwa 1.955 US-Dollar lag, der 61,8% Fibonacci-Retracement der Goldpreisbewegungen zwischen Mitte März und Anfang Mai bei etwa 1.960 US-Dollar und begrenzt damit das kurzfristige Aufwärtspotenzial des Edelmetalls.

Selbst wenn XAU/USD die Hürde von 1.960 US-Dollar überwindet, ist ein Zusammenfall der 50-Tage-SMA und einer vier Wochen alten absteigenden Widerstandslinie bei etwa 1.965 US-Dollar entscheidend, um die Käufer von Gold herauszufordern. Ein Durchbruch dieser Linie deutet auf ein kurzfristiges Aufwärtspotenzial des Edelmetalls hin.

Insgesamt dürfte der Goldpreis trotz der jüngsten korrektiven Erholung von der kurzfristig wichtigen Unterstützung weiterhin nach unten tendieren.

Goldpreis: Vier-Stunden-Chart