千金散盡還復來！ 經歷幾次爆倉你才能持續盈利？

貌似很多朋友描繪了不少爆倉（巨大虧損）後的痛苦感，那我就來聊點不一樣的吧！

談談爆倉給我帶來的一些收穫。

（注：因為交易的市場、品種不一樣，所以有些產品其實是不太容易爆倉的。 所以下文的爆倉基本上等同於較大虧損的意思。 ）個人認為，爆倉是一個能使交易員變得更強或者更弱的助力器。

壹

橫向角度

爆倉過後，為什麼有的交易員會變得更強，有的則更弱？

我認為爆倉這種事情的發生，是極其考驗交易員心理素質、交易技術的。毫無疑問，對於一個交易員來說，風險控制和資金管理這些應該是最重要的能力了。不同交易員對待爆倉，心態會迥然不同。

爆倉會讓人對自己的交易水準產生巨大的懷疑，巨大的損失很有可能讓人一蹶不振，因為爆倉結束交易生涯的比比皆是，甚者，那時候親戚的一個朋友做A股做到直接跳樓了。從這個極端個例來看：投資有風險，入行需謹慎啊！其實我覺得這樣的悲劇，在一定程度上其實是可以避免的。

相反地，有的交易員，通過每一次的虧損，總結經驗，提高自己把握風險的能力，加大自己可承受損失的範圍，進一步地提高自己交易技術。

貳

縱向角度

主要從以下三個角度來談談我的看法。

1.心理承受

先給大家po兩張當初給實習生做演講的圖片吧。

這是我自己剛開始做交易時每天的收益圖。可以看出來這張圖片的最後一天，我虧損了自己先前大概50%的利潤。具體怎麼虧損的就不贅述了，只記得當時真的是萬念俱灰啊，具體感受可以參考其他的答案。

時間軸拉大到兩倍，再來看一下自己的收益圖，可以發現先前的虧損幾乎可以忽略不計了，已經變為一個不太起眼的小波動。但當時的心理感受，印象還是非常深刻的，並且自己在那一次所犯的錯誤，自己到目前為止都還沒有犯過。所以，相對來說，所交的學費，還是很少的。

與此同時，那一次的爆倉經歷，也讓自己承受損失的能力得到加強，心中慌的感覺會越來越少。未來碰到10倍於那次的虧損後，自己心理也能夠較好地調節好。我想，這是爆倉（那一次確實到自己的止損了）增強我心理承受能力的體驗。

2.交易技術

每一次的爆倉，我覺得肯定可以從你自己的交易策略上找到漏洞。因此，爆倉之後的反省總結，是必不可少的。在做實習生的時候，自己會很認真地寫交易日記，尤其是爆倉的時候，更是會把自己的交易記錄拿出來再認真看看。我想，不同的交易計畫肯定會帶來不一樣的結局，多去思考多去想想，對於你自己的交易技術應該是有提高的。當然根據產品不同，市場的不同，這點實在差異很大，就不具體深入了。

3.對於風險的理解

這一點應該是交易技術一部分，但是我想單獨來講。

風險這東西，你不去注意它的時候，它就會自己找上門來。我想這句話，各位交易員應該很有感觸吧。爆倉這種事情的發生，我認為往往就是把自己的風險敞口擴大到一個不合理的水準。若是無意為之，說明你自己考慮不周；若是有意為之，說明你的賭徒心理在控制著你的交易思路。這兩點應該都是非常致命的。

我想，每一次的爆倉，都會深刻地加深你對風險的理解，當然這建立在你有認真去思考自己所犯下的錯誤。

以上差不多是我對自己爆倉的體驗。凡事都是雙刃劍，惡魔也許有不一樣的一面。

三

淺談爆倉及預防措施

1、倉位太重

屬於過度交易的範疇。這是爆倉的主要原因，用大比例的杠杆重倉下手，抗風險能力很差。其心理的魔障就是急功近利，一夜暴富的思想作怪。

避免的方法：就是輕倉小量，細水常流。可能有人覺得倉位太輕，賺錢太慢。其實，交易賺錢的精髓是用複利賺錢，而不是用暴利賺錢。關於用複利賺錢的模式，每個人不相同，可自己在實踐中總結。送大家一句口訣：輕倉小量，順勢而為；細水長流，積少成多。

2、不肯認錯

一旦方向做錯，不能當機立斷，壯士斷腕。而是死抗，直到爆倉，把‘命’都搭進去，才不得不被強制平倉，不撞南牆不回頭，還美其名曰：明知山有虎，偏向虎山行，‘男子漢大丈夫，頂天立地，視死如歸’。殊不知我們來到這個市場是為了賺錢，而不是為了頂天立地，英雄救美的。誰都不會和錢過不去，打暴倉了，無論什麼也立不起來了。要先學會保本生存，然後才考慮怎樣賺錢。

心理的誤區：好面子，虛榮心作怪。

防範方法：牢牢記住一句話，“職業炒家不需要虛榮”。

3、不設止損

大家的話中除了喊單這個詞以外，談論最多的就是止損了，可是很多人還是因為沒有止損而暴倉，究其原因，一是心理上的障礙，再就是技術上的因素。心理上的障礙主要體現在存有僥倖心理。一旦開倉以後，不設止損，戰戰兢兢地等待著，就像把自己綁在了一輛沒有刹車系統，隨時都要傾覆的的汽車上，僥倖地希望價格能向自己開倉的方向運動。可是投機不是賭博，僥倖和運氣不能永遠伴隨著你，要想穩定獲利，還是要靠自己真正的實力。市場有它自身運行的規則，是不以任何人意志為轉移的，所以，僥倖心理這一不良的交易習慣，要在自己的交易行為中，早早根除，否則後患無窮。

有人擔心，打穿止損之後，價格回頭怎麼辦？很好辦，就是8個字：“絕不後悔，推倒重來”。絕不後悔就是告誡自己，打穿止損很正常，是交易過程中必須付出的“成本”，因為我們的投機理念不是片面地追求勝率。推倒重來是告訴自己，既然止損被打穿了，說明入場點位和止損位置有問題，要認真找出問題癥結所在，及時總結，冷靜處理，以利再戰。

4、頻繁進出，過度交易

有的人因為倉位太重而暴倉，可有的人輕倉小量也暴倉。究起原因是頻繁進出，過度交易。從心理上的角度來看就是沒有計劃，急於翻本，下隨手單，下情緒單，最後搞的心態很壞，賠率很高，像鈍刀子割肉，一點一點地割沒了，暴倉了事。

“頻繁進出，過度交易”，還有一種心理的魔障就是‘破罐子破摔’的自虐傾向，認為反正也輸成這樣了，愛咋咋地，隨便玩吧。不要小看了這種‘自暴自棄’的潛意識交易傾向，市場是公平的，連你自己都不愛惜你自己的金錢和每一筆交易，那麼市場是不會給你好的回報的。

市場冷酷無情，專門修理那些隨著自己的情緒而胡亂交易的人。職業炒家常常被稱為“冷酷殺手”就是因為他們不被情緒而左右，一切跟著市場走，嚴格按系統發出的信號進行交易，而業餘的炒手卻常常情緒化，不分輕重，一味蠻幹。

防範方法：連續三次交易失誤，要堅決罷手不作，停下來做一些其他的事情。本人罷手以後調整的方法是看書，背交易規則。看書時，先暫時不要看技術分析的書，主要看一些交易大師們的訪談和傳記等。當虧損的沮喪消失，心態平和以後，再仔細分析圖表，查找失誤原因，試著小單入場，如果感覺運氣還是很“背”，要繼續調整。

交易上事情，說一點沒有運氣上的成分，純粹是胡扯。運氣上的事情還是有的，但不是主要問題。人體內有生物節律曲線，有高峰和低谷，在低谷的時候，最好少做交易。麻將高手開始打牌的時候，都有一個“試手氣”的過程，如果感覺“手氣”不好，就儘量少輸或不輸。如果感覺手氣很順，就要放手一博，大贏特贏。做交易難道不也是如此嗎？

5、逆市而為，加死碼

每當市場上演逼空行情或殺多行情都會打爆很多人的帳戶。究其原因就是一味地死多或死空，不會靈活應變，順勢調整。而且越錯越加碼，加死碼，幻想有一天價格回頭，能夠反敗為勝。結果沒有等到反敗為勝那一天，“子彈”早早打光，死在半途當中。市場既沒有多頭，也沒有空頭，只有滑頭才能長久生存。

避免方法：一是加強學習，刻苦實踐，提高自己的技術分析水準。二是提高自己的心理素質，加強心志的磨練，努力做到知行合一。

6、盲目跟單

一是對自己不自信，有聽消息的不良交易習慣，二是有盲目的大師崇拜思想。大師們是行情的預測者，由於投機市場的不確定性，沒有任何人可以穩定預測每個重要行情的轉折或市場的波動，大師們也不例外。

防範的方法：要仔細分析喊單者的操作方法和思維方式，想一想他為什麼看多或看空，為什麼要在這個價位開倉，為什麼要在那個位置設置止損，和自己的分析判斷哪裡一致，哪裡不同等等，多問幾個為什麼？如果哪裡有疑惑的地方，可跟貼詢問“喊單”者，相信一定會得到他的解答的。一旦發現喊單者的操作方向和市場運行的相反，千萬不要盲目迷信和崇拜，要果斷離場。總之，只要有自己的主見，不盲目跟從，隨機應變，順勢而為，就不會走到爆倉的境地。