交易夜讀350 | 想在市場分得一杯羹 必須學會用挑剔的眼光做交易

做眼光挑剔的交易員

交易時刻面臨著選擇，首先是品種的選擇，然後是價格時機的選擇。 優秀的交易員會盡力讓自己保持嚴格的標準，用最挑剔的眼光選擇品種和時機，平庸和失敗的交易員，往往標準隨意，饑不擇食，想的是寧可錯殺一千，不可放過一個，到頭來損兵折將潰不成軍。

一、眼光挑剔是需要資本的

（以下內容是建立在有交易經驗和技術分析基本技能的基礎上）

眼光挑剔需要資本，這個資本就是你所建立的交易系統。

我把交易系統分為三塊：趨勢判定（均線系統平均價格線）、異動信號（k線價格突破或者放量）、趨勢分段（見頂和見底，輔助指標判定;上升、下降途中，可借鑒波浪理論中的推動波）。

趨勢判定：依靠均線系統，我們可以設定200ma為多空線，均線拐點為5ma上穿20ma為多頭拐點，下穿為空頭拐點。 這決定持倉頭寸的方向。

異動信號：當出現一根突破的k線，且成交量滿足要求，我們就可以作為開倉點或者開倉區域。 成交量在技術分析「量價時空」四要素中的居首不是開玩笑的，任何沒有成交量的交易都不值得交易。 這裏決定是否開倉。

趨勢分段：這部分主觀性會比較強烈，可以輔助技術指標來判斷，比如macd的背離，當下降趨勢中剛開始出現轉折，我們設定為底部或者頂部，這裡決定參與的力度。

二、交易員需要苦練基本功

套著老話，任何行業的成功必須經歷多少萬個小時才能成功。 經驗盤感來自於長期的交易積累，這也是為什麼一個厲害的交易員需要10年以上的交易經驗，當然也會有天賦型的選手。 期貨這塊經驗的積累需要科學的、踏實的訓練。

1、熟悉遊戲規則。 品種的設計規則，保證金比例，漲跌幅，甚至公休日變動等一切有關於交易的規則，不留死角。 很多人做了很長時間交易，說起來頭頭是道，問起來都是略知皮毛，滿口國家大事，眼高手低的樣子，真讓你賺了錢，那就是天理不容了。

2、技術分析落到細節。 K線不能就知道開盤收盤最高最低，比如我們做了4大類幾十種分類。 實際上，特別是做短線的，你重點關注的日K線大約就10類：中大陽線，中長上影，中長下影，中大陰線，中大螺旋線。 對應的分時圖四大類：開局行情，中前場行情，中后場行情，尾聲行情。

3、品種的屬性不同。 每個交易品種背後都有一批盤手長期跟蹤交易，需要我們經歷時間來摸到性格和脾氣，有些不對脾氣的，你怎麼做都是輸，有些符合你個性的，你怎麼做怎麼順。 這個非常關鍵。 一般做熟悉一個品種，才開始複製多個品種的會比較理想，一般人的經歷能做好3個以內就很厲害了。 當然程式化例外。

三、交易中的經驗和教訓

1、情緒是主觀交易的敵人。 場外干擾包括身體狀況，生活瑣事和經濟壓力，場內干擾包括賺錢虧錢，失去賺錢機會等等。 客服干擾的唯一的辦法就是強化訓練和調整心態。

2、執行力是做好交易的基礎。 做好第二部分，執行第一部分。 別改變想法，見山是山，不要為未來可能的空頭支票付出行動。

3、交易是腦力勞動，更是體力勞動。 健康的身體狀態比什麼都重要。 賺錢的目的是生活的更好，身體好本身就是最重要的，否則賺錢的意義就失去了。

4、越優秀的交易員越挑剔。 對待趨勢的挑剔，不明確不確認;對待信號的挑剔，不滿足成交量，價格，時間，空間，任何一個要素，都不確認;對階段的挑剔，趨勢的末端盡量保持觀望，或者試倉，在行情的中段加碼交易，速戰速決。 只有挑剔的眼光才能選擇到最好的行情，你只要挑剔，才能找到共振和共鳴，大家都喜歡的，自然是大行情。

想成為優秀交易員，必須牢記要做個眼光挑剔的人。

絕大多數失敗源自資金管理

一、分析研究會慫恿你入場

當我們運用某種分析方法發現一個買點或者賣點的時候，以往成功的圖表告訴我們這裡買進就能賺錢，賺大錢。 基於如此預期，你會開始行動。 買入，買入更多。 一次對了，會讓你產生，很大的悔意，你看這個分析方法確實不錯，那個價格我如果當初多買入一點就好了。 當下一次又遇到類似的“機遇”時，你往往會鼓起勇氣放手一搏。 某一次的「小」失誤可能會讓你跌入谷底。

二、失敗讓我們意識到風險

應該說絕大部分投機者都經歷過虧損。 買入之後價格馬上朝反方向走，或者買入之後漲了一段又跌回去。 交易一段時間后，所有的交易者必須承認，投機是一個概率遊戲，有輸有贏。 虧損的風險，讓我們明白必須做合適的資金管理（倉位管理）。

三、分析系統與風控系統是矛盾的

分析系統他在告訴你，這是個好機會，傻瓜別錯過這樣的好機會，快開倉。 風控系統他會告訴你，當心上次你就是這麼虧錢的，謹慎些。 這裡需要找到一個平衡。 每個交易者都是獨立的有個性的人。 解決這個矛盾的好辦法有兩條：

1、 巴菲特說如果我有能力跨1米的欄杆，我就到處尋找0.5米的欄去跨。

2、 索羅斯說剛開始的時候試探性的少投入些，等行情確實如你所想再加大投入。

不管這二位有沒有說過以上的話，我們都能從中獲取必要的資訊。 首先是，我們每個人的心理素質不同，你所承受的風險不能讓自己感覺到不安，否則你無法客觀理性的判斷市場機會;其次是，如果你認為接下來有一個比較不錯的行情，那麼剛開始你試探性地買入，觀察行情的走勢是否符合預期，在加碼投入會更加的科學和理性。

四、必須說服自己控制倉位

1. 降低情緒對主觀判斷的干擾。 人在遇到異性、賭博、性命攸關時候，表現出來的情緒是異常波動的，特別興奮、特別緊張，心跳速度猛升。 這時候做出的判斷往往都是非理性的，任何人都不例外。 一方面，經驗和心理素質的提升會改變降低情緒的干擾，更重要的是，降低倉位控制風險度來平衡情緒。

2. 安全是長壽的秘訣。 期貨投機是一場沒有硝煙的戰爭，投機者手持技術分析武器準備瞄準射擊的時候，倉位就是你裸露在外的身體部位，越大你的視野越是開闊，但是同時，你所面臨的風險也在無限加大。 戰場上考驗你的不僅僅是你進攻中殺了多少敵人，更多的是考驗你，能在戰場上活多久。 從另外一個角度看，一個倉位過重的交易者，實際上你的意圖已經被市場大多數人明白你想做多或者做空，特別是大資金，這本身就意味著失敗。

3. 穩定是財富的寵兒。 這個世界上吸收資金最大的地方是銀行，年化3-5%的收益足夠讓中國老百姓把大部分現金都存入銀行，因為那裡穩定安全。 當合約價值在權益10倍以上時，一般商品的波動在2%附近，意味著20%的權益波動。 這樣的價格波動足以趕走80%以上的投資者。 成功的交易員必須具備的兩個能力（投資能力和融資能力），你會因為資產的劇烈波動失去融資能力。

4. 交易員上戰場必須帶足彈藥。 以日內交易為例，帶足彈藥並不是說帶很多的資金，如果你每次都是滿倉操作，意味著你只有一發子彈，如果你每次10%，那意味著你今天可以選擇10次機會。 你想一下，帶一發子彈上戰場還是10發子彈上戰場，你的心裡更加踏實。

5. 不斬盡殺絕，凡事留有餘地。 莊子說老子之道是“人皆求福，已獨曲全。 曰，'苟免於咎'。 ”這裡說的“曲全”，便是“苟免於咎”。 老子認為，事物常在對立的關係中產生，人們對事物的兩端都應當觀察，從正面去透視負面的狀況，對於負面的把握，更能顯現出正面的內涵。 事實上，正面與負面，並非截然不同的東西，而是經常儲存的關係。 普通人只知道貪圖眼前的利益，急功近利，這未必是好事。 老子告誡人們，要開闊視野，要虛懷若谷，堅定地朝著自己的目標前進。 但是如果不考慮客觀情況，一味蠻幹，其結果只能適得其反。

五、虧損和盈利都是系統反饋的資訊

交易必須建立合理正確的系統。 系統生成后，市場開花的時候開花，結果的時候結果，一切由市場決定。 不能把盈利和正確劃等號，不能把虧損和錯誤混淆一起，因為盈利是風險的回饋，虧損是風險的提示，只要你的系統合理，他就會在趨勢內給你利潤，在轉折的時候，承擔虧損。 沒有虧損和成本的交易根本不存在，這才是控制倉位的根本原因。