MHMarkets：NGÀY 11 THÁNG 08 NĂM 2023 – NHỮNG TIN CHÍNH ĐÁNG CHÚ Ý

☆ Vào lúc 16:00, Báo cáo thịtrường dầu thô hàng tháng của IEA

Điều này được đưa ra khi báo cáo hàng tháng của OPEC kỳvọng các yếu tốcơbản của thịtrường dầu lành mạnh trong nửa cuối năm nay

☆ Vào lúc 20:30, Hoa Kỳsẽcông bốchỉ số giá sản xuất(PPI) của tháng 7.

☆ Vào lúc 22:00, Hoa Kỳcũng sẽcông bốdựbáo tỷlệlạm phát một năm cho tháng 8 và Sơ bộchỉsốniềm tin người tiêu dùng của Đại học Michigan cho tháng 8.

☆ Lưu ý: Sàn giao dịch chứng khoán Tokyo tại Nhật Bản sẽđóng cửa trong một ngày do Ngày Núi.

TỔNG QUAN THỊ TRƯỜNG

Đánh giá về xu hướng thị trường toàn cầu

Vào thứ Năm, giá vàng đã tăng lên mức cao nhất trong ngày là 1.930,19 USD do dữ liệu lạm phát yếu hơn dự kiến, nhưng sau đó đã đảo ngược hướng đi và giảm xuống dưới mốc 1.920 USD, phục hồi nhưng vẫn bị mắc kẹt, chốt phiên giảm 0,09% xuống 1.912,58 USD/ounce. Giá bạc vẫn bị kẹt ở mốc 23 đô la, chốt phiên tăng 0,16% ở mức 22,70 đô la/ounce.

Chỉ số đô la giảm rồi tăng, giảm xuống dưới 102 sau khi dữ liệu CPI được công bố và đạt mức thấp nhất trong ngày là 101,78, nhưng sau đó phục hồi mạnh mẽ và tăng cao hơn, chốt phiên tăng 0,14% ở mức 102,61. Lãi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ phục hồi, lãi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ 2 năm giảm và sau đó tăng lên và chốt phiên ở mức 4,850%. Lãi suất trái phiếu kho bạc 10 năm tăng trên mốc 4,1%, chốt phiên ở mức 4,121%.

Dầu thô quay trở lại vào thứ Sáu. Dầu thô WTI đã tăng lên mức cao nhất trong ngày là 84,89 USD trước khi bắt đầu trượt dốc, chốt phiên giảm 1,87% ở mức 82,82 USD/thùng; Dầu thô Brent giảm hơn 1%, chốt phiên giảm 1,32% ở mức 86,27 USD/thùng.

Ba chỉ số chứng khoán chính của Hoa Kỳ biến động, Chỉ số Công nghiệp Dow Jones tăng 0,15%, chỉ số Nasdaq, có thời điểm tăng hơn 1,6%, chốt phiên tăng 0,12% và S&P 500 tăng 0,03%. Chỉ số Nasdaq China Golden Dragon Index tăng 0,68%, Alibaba báo cáo tăng trưởng mới, dẫn đầu nhóm tăng với mức tăng 4,6%, JD.com và Pinduoduo lần lượt tăng 2% và 1,5%. WeWork, đạt mức thấp kỷ lục, đã tăng tới 150% trước khi giảm xuống còn 38%.

Các chỉ số chứng khoán lớn của châu Âu đóng cửa trong sắc xanh, DAX30 của Đức tăng 0,91%, FTSE 100 của Anh tăng 0,41% và Euro Stoxx 50 tăng 1,55%.

Điểm nhấn thị trường

1. Tỷ lệ lạm phát tháng 7 của Mỹ thấp hơn dự kiến là 3,2% nhưng vẫn tăng 0,2% so với tháng 6; CPI cơ bản giảm xuống 4,7%. Dữ liệu làm giảm nhẹ kỳ vọng tăng lãi suất của Fed, nhưng mức tăng của các tài sản rủi ro như kim loại quý và cổ phiếu đã bị xóa hoàn toàn vào cuối phiên giao dịch tại Hoa Kỳ.

2. Daly: Tỷ lệ lạm phát gần như phù hợp với kỳ vọng, nhưng nó không chứng minh rằng lạm phát đang được kiểm soát. Vẫn còn một chặng đường dài để thảo luận về việc cắt giảm lãi suất, Fed Huck: Tiến bộ đạt được về giảm phát. Nick Timiraos: Lạm phát tăng lên nhưng áp lực giá vừa phải có thể khiến Fed tiếp tục trì hoãn.

3. WeWork, đạt mức thấp kỷ lục, đã tăng tới 150% chỉ sau một đêm.

4. Ecowas tuyên bố kích hoạt lực lượng thường trực khu vực để ứng phó với cuộc khủng hoảng Niger.

5. Chỉ số hàng đầu của MSCI đã điều chỉnh 29 cổ phiếu Trung Quốc, bao gồm cả Petrochina Capital và Bull Group, được đưa vào.

6. Báo cáo hàng tháng của OPEC: Giữ nguyên dự báo tăng trưởng nhu cầu dầu thô toàn cầu ở mức 2,44 triệu thùng/ngày vào năm 2023; Sản lượng của OPEC đã giảm 836.000 thùng/ngày trong tháng 7 sau khi Saudi Arabia tự nguyện cắt giảm sản lượng.

7. Hoa Kỳ sẽ cho phép Hàn Quốc trả cho Iran 6 tỷ đô la tiền dầu và trả tự do cho các tù nhân Iran bị giam giữ tại Hoa Kỳ để đổi lấy việc trả tự do cuối cùng cho 5 người Mỹ bị giam giữ ở Iran. Nhưng Hoa Kỳ cho biết họ sẽ tiếp tục thực thi tất cả các biện pháp trừng phạt đối với Iran.

TÌNH HÌNH ĐỊA CHÍNH TRỊ

Tình hình lương thực

1. Theo Interfax: Nga có thể nâng dự báo xuất khẩu ngũ cốc trong năm nay.

2. Chính phủ Ukraine nâng dự báo sản lượng ngũ cốc năm 2023 lên 56,4 triệu tấn.

3. Theo TASS: Nga sẽ cung cấp miễn phí ngũ cốc cho châu Phi trong thời gian tới.

Quan điểm thể chế

01

GOLDMAN SACH

Gurpreet Gill, Nhà chiến lược vĩ mô thu nhập cố định toàn cầu, Quản lý tài sản của Goldman Sachs: Dữ liệu CPI củng cố quan điểm về việc tháng 7 có thể đánh dấu sự kết thúc chu kỳ tăng lãi suất của Fed. Nhìn chung, các chi tiết cơ bản của dữ liệu lạm phát CPI tháng 7 phù hợp với tiến độ hiện tại trong cuộc chiến chống lạm phát.

02

SOCIETE GENERALE

Societe Generale: dự kiến CPI cơ bản của Hoa Kỳ sẽ tăng 0,3% hàng tháng, mức 0,4% hoặc có thể cao hơn sẽ dẫn đến sự hỗn loạn.

Ngày 10 tháng 8 -- Societe Generale dự đoán CPI cơ bản của Hoa Kỳ sẽ tăng 0,3% so với tháng trước trong tháng 7, tăng từ 0,2% trong tháng 6. Đó không phải là một thảm họa, nhưng cũng không phải là điều kiện lý tưởng, và không phải là điều mà một Fed phụ thuộc vào dữ liệu muốn thấy. Nó có thể giúp lãi suất trái phiếu của Hoa Kỳ lấy lại được vị thế đã mất vào đầu tuần trong thời kỳ lo ngại rủi ro tăng cao. Mức tăng 0,4% hàng năm hoặc cao hơn sẽ dẫn đến một kịch bản hỗn loạn có thể bao gồm việc Fed định giá lại theo động thái thắt chặt lãi suất, bán tháo trái phiếu Kho bạc Hoa Kỳ (và trái phiếu Đức), các khoản thanh toán hoán đổi, ác cảm rủi ro đối với chứng khoán/tín dụng/ngoại hối có hệ số beta cao, một đồng đô la Mỹ tăng mạnh, trong số những thứ khác. Tỷ lệ hàng tháng là 0,2% hoặc thấp hơn sẽ là kịch bản của Goldilocks: khẩu vị rủi ro thị trường ngoại hối và vốn chủ sở hữu, trái phiếu Mỹ kỳ hạn 2 năm/10 năm đi ngang theo xu hướng tăng.

03

MUFG

MUFG: Thặng dư thương mại đầu tiên của Nhật Bản sau gần hai năm, dự kiến sẽ hỗ trợ đồng Yên

MUFG ngày 10/8 cho biết, theo thời gian, việc Nhật Bản chuyển sang thặng dư thương mại sẽ trở thành yếu tố “chìa khóa” hỗ trợ tỷ giá đồng yên. Đầu tuần này, Nhật Bản đã công bố dữ liệu cho thấy có thặng dư thương mại lần đầu tiên kể từ tháng 10 năm 2021, cũng là mức thặng dư lớn nhất kể từ tháng 7 năm 2021. Theo Derek Halpenny, người đứng đầu bộ phận nghiên cứu thị trường toàn cầu cho châu Âu tại MUFG, “sự giảm dần của cú sốc giá năng lượng tiêu cực là một sự thay đổi cơ bản quan trọng đối với đồng yên.” Do nguồn cung cấp năng lượng của Nhật Bản chủ yếu phụ thuộc vào nhập khẩu, giá năng lượng năm ngoái tăng vọt do tỷ giá hối đoái của đồng yên và áp lực tài khoản vãng lai của Nhật Bản, nhưng do nhập khẩu khí đốt tự nhiên giảm mạnh, áp lực tương ứng đã không còn tồn tại, điều đó có nghĩa là đồng đô la so với đồng yên lên không gian cao hơn nữa hoặc đã bị hạn chế.