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概要:ドル・円オプション市場はまちまち。 イベントリスクを受けた短期でのオプション買いが後退した一方、中長期物ではドル・円相場の上昇を受けたオプション買いが優勢となった。 リスクリバーサルでも調整色が強く、
ドル・円オプション市場はまちまち。
イベントリスクを受けた短期でのオプション買いが後退した一方、中長期物ではドル・円相場の上昇を受けたオプション買いが優勢となった。
リスクリバーサルでも調整色が強く、短期物でドル・円下値ヘッジする目的の円コール買いに比べ、円先安観に伴う円プット買いが強まったが、3カ月物以降では円コール買いが一段と強まった。
■変動率・1カ月物12.20%⇒12.10%(08年10/24=31.044%)・3カ月物12.76%⇒12.88%(08年10/24=31.044%)・6カ月物11.72%⇒11.74%(08年10/24=25.50%)・1年物10.73%⇒10.77%(08年10/24=20.00%、21.25%=98年10月以来の高水準)■リスクリバーサル(25デルタ円コール)・1カ月物+0.94%⇒+0.93%(08年10/27=+10.90%)・3カ月物+1.19%⇒+1.22%(08年10/27=+10.90%)・6カ月物+1.07%⇒+1.10%(08年10/27=+10.71%)・1年物+0.91%⇒+0.93%(08年10/27=+10.71%)
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