ＳＰＡＣブーム、ＩＰＯ引き受け番付も様変わり－新たな顔ぶれ上位に

「白紙小切手会社」とも呼ばれる特別買収目的会社（ＳＰＡＣ）の上場活況を受け、ウォール街の新規株式公開（ＩＰＯ）引き受け番付にも変化が現れている。一部の大手行が順位を落とす一方、新たな顔ぶれが上位に食い込んできた。

ＳＰＡＣブームで最大の恩恵を受けているのがキャンター・フィッツジェラルドだ。ＳＰＡＣの引き受け業務で長らく業界トップの一画を担ってきた同社は、１－３月（第１四半期）終了時点で世界のＩＰＯアドバイザー業務で10位に入った。過去10年間、通年では同社がここまで上位に食い込んだことはない。ブルームバーグが集計したデータによると、同社の今年これまでのＩＰＯ引受手数料の99％がＳＰＡＣ案件によるもの。ＳＰＡＣ抜きでは順位は155位下がることになる。

ＳＰＡＣによる１－３月のＩＰＯ総額は計1000億ドル（約11兆1000億円）と、米株式市場でのＩＰＯ全体の３分の２余りに相当する。

Global IPO Rankings

League tables shaken up by wave of blank-check listings

Source: Bloomberg

“Ranking Boost” compares current positions on IPO league table to ranking if blank-check companies weren't counted. Last column measures percentage of deal credit coming from SPACs.

同四半期のＩＰＯ引き受け番付で首位となったのは、順位を６つ上げたシティグループ。競合のバンク・オブ・アメリカ（ＢｏｆＡ）は前年から９位上昇して６位に入った。

一方、スイスのＵＢＳグループとアジアの投資銀行４行、中国国際金融、中信証券、中信建投証券、国金証券はトップ10から姿を消した。