คุณกำลังซื้อขายอะไรใน Forex?

เทรดเดอร์ Forex รายใหม่อาจสงสัยว่าเป็นไปได้อย่างไรในการแลกเปลี่ยนสกุลเงินที่พวกเขาไม่ได้เป็นเจ้าของ พวกเขายังมักสับสนว่าสามารถขายของก่อนซื้อได้อย่างไร

มาทบทวนเรื่องราวก่อนหน้านี้เกี่ยวกับ Batman และ Spider-Man:

จริงๆเหรอ？ มาเดิมพันกันได้เลย

เดิมพันแบบไหน？ มันจะทำงานอย่างไร？

หาก GBP/USD สูงขึ้น ฉันจะจ่ายส่วนต่างระหว่างราคาตอนนี้และราคาเท่าใดก็ตามเมื่อคุณตัดสินใจปิดเดิมพัน แต่ถ้า GBP/USD ลดลง คุณจะต้องจ่ายส่วนต่างให้ฉัน การจ่ายเงินจะเป็นเงินสด นอกจากนี้ คุณสามารถปิดเดิมพันได้ทุกเมื่อที่ต้องการ พูดว่าอะไรนะ？

มาทำกัน! ฉันจะเดิมพันนั้น

การสนทนาข้างต้นควรให้คำแนะนำแก่คุณ

หากคุณไม่คุ้นเคยกับเรื่องราวข้างต้น แสดงว่าคุณยังไม่ได้อ่านบทเรียนก่อนหน้านี้เกี่ยวกับ โบรกเกอร์ทำงานอย่างไร ที่นำแสดงโดย Batman และ Spider-Man ขอแนะนำอย่างยิ่งให้คุณอ่านบทเรียนนี้ก่อน

เมื่อคุณ “ซื้อ EUR/USD” เงินยูโรจะถูกโอนไปยังบัญชีซื้อขายของคุณหรือไม่？

หรือเมื่อคุณ “ขาย GBP/USD” เป็นไปได้อย่างไรหากคุณไม่มีเงินปอนด์อังกฤษอยู่ในครอบครอง？

คุณอาจคิดว่าคุณกำลังซื้อและขายสกุลเงินจริง แต่คุณไม่ใช่

คุณไม่ได้ซื้อหรือขายสิ่งที่จับต้องได้ คุณแค่คาดเดาอัตราแลกเปลี่ยนเงินตรา

การเก็งกำไรสามารถอธิบายได้ว่าเป็น “การมอง” ของการเคลื่อนไหวทิศทางของอัตราแลกเปลี่ยนของคู่สกุลเงิน

ในฐานะนักเก็งกำไร คุณต้องทำการเดิมพันเป็นหลัก

อัตราแลกเปลี่ยนแสดงถึงราคาสัมพัทธ์ของสองสกุลเงิน

การซื้อขายแลกเปลี่ยนรายย่อยไม่ได้เกี่ยวกับการซื้อหรือขายสกุลเงิน แต่เกี่ยวกับการเดิมพันการเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยนระหว่างสองสกุลเงิน….ไม่ว่าจะขึ้นหรือลง

ตัวอย่างเช่น อัตราแลกเปลี่ยน EUR/USD แสดงถึงราคาสัมพัทธ์ของยูโรในรูปของดอลลาร์สหรัฐ

หากอัตราแลกเปลี่ยน EUR/USD เป็น 1.1050 หมายความว่าคุณต้องมี $1.1050 เพื่อซื้อ €1

อัตราแลกเปลี่ยนกำหนดจำนวนหน่วยของสกุลเงินที่จำเป็นในการซื้อหน่วยหนึ่งของสกุลเงินอื่น

ดังนั้นหากเรานำสิ่งนี้มารวมกัน การซื้อขายแลกเปลี่ยน (หรือ FOREX) ในฐานะเทรดเดอร์ปลีกเป็นเพียงการเดิมพันอัตราแลกเปลี่ยนในอนาคตของสกุลเงินหนึ่งเทียบกับอีกสกุลหนึ่ง

การเดิมพันว่าเงินยูโรจะแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐหมายความว่าคุณมีเงินยูโรที่ “ยาว” เทียบกับดอลลาร์สหรัฐหรือ “ซื้อ EUR/USD”

การเดิมพันว่าเงินยูโรจะอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ หมายความว่าคุณมีเงินยูโรที่ “ชอร์ต” เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐฯ หรือ “ขาย EUR/USD”

ตอนนี้เราเข้าใจแล้วว่าเราแค่เดิมพันว่าอัตราแลกเปลี่ยนจะขึ้นหรือลง อัตราแลกเปลี่ยนเหล่านี้มาจากไหนกันแน่？

อัตราแลกเปลี่ยนมาจากไหน？

อัตราแลกเปลี่ยนมาจากตลาด สปอต FOREX หรือที่เรียกว่า “สปอต FOREX”

ในตลาดสปอต FOREX “สปอตเทรด” หรือที่เรียกว่า “ธุรกรรมสปอต” เกิดขึ้นระหว่างเทรดเดอร์สถาบันที่เรียกว่า “โบรกเกอร์ FOREX”

มีการซื้อขายอะไรกันแน่ในตลาดสปอต FOREX？

สัญญา โดยเฉพาะสัญญาซื้อขายเงินตราต่างประเทศ (FOREX)

สัญญาสปอต FOREX กำหนดการแลกเปลี่ยนจริงของสกุลเงินอ้างอิงที่อัตราแลกเปลี่ยนเฉพาะ

สิ่งสำคัญคือต้องชี้ให้เห็นว่าคุณไม่ได้ทำการซื้อขายสกุลเงินอ้างอิง แต่เป็นสัญญาที่เกี่ยวข้องกับการแลกเปลี่ยนจริงของสกุลเงินอ้างอิง

ในตลาดสปอต FOREX โบรกเกอร์ FOREX ซื้อหรือขายสัญญาเพื่อแลกเปลี่ยนสกุลเงินหนึ่งเป็นสกุลเงินอื่น

ซึ่งหมายความว่าการซื้อขายแบบสปอตเป็นภาระผูกพันในการซื้อหรือขายสกุลเงินต่างประเทศจำนวนหนึ่งในราคาที่ตกลงกัน (หรืออัตราแลกเปลี่ยน)

ดังนั้น หากคุณจะซื้อ EUR/USD ในตลาด สปอต FOREX คุณกำลังซื้อขายสัญญาที่ระบุว่าคุณจะได้รับเงินยูโรเป็นจำนวนหนึ่งเพื่อแลกกับดอลลาร์สหรัฐในราคาตามที่ตกลงกันไว้

ราคาที่ตกลงกันนี้เรียกว่า “อัตราสปอต”

ราคานี้กำหนด ณ จุดซื้อขาย และการแลกเปลี่ยนจริงของคู่สกุลเงินจะเกิดขึ้นที่จุดซื้อขายหรือ “ทันที” (แม้ว่าในความเป็นจริง ธุรกรรมส่วนใหญ่มักใช้เวลา 2 วันในการชำระ)

อัตราสปอตเรียกอีกอย่างว่า “ราคาสปอต” คือ “ราคาตลาด” ปัจจุบัน (อัตราแลกเปลี่ยน) ของคู่สกุลเงิน

สิ่งที่ควรระวังคือไม่มี “ราคาตลาด” เดียวสำหรับคู่สกุลเงิน นั่นเป็นเพราะว่าตลาด FOREX มีการกระจายอำนาจ

ลองนึกถึงตลาดสปอต FOREX เหมือนไปตลาดสด

สมมติว่าคุณต้องการซื้อพรมผืนหนึ่งและมีเทรดเดอร์ 10 รายขายพรมผืนนี้

คุณเยี่ยมชมร้านค้าแต่ละแห่งที่บูธของพวกเขาและถามราคาขายพรมของพวกเขา แต่ละคนจะเสนอราคา “ราคาซื้อขายทันที” ให้คุณโดยอิสระจากกัน (สมมติว่าพวกเขาไม่ได้ยินการสนทนาของคุณกับเทรดเดอร์รายอื่น)

หลังจากที่คุณถามไปทั่วแล้ว คุณจะเลือกพ่อค้าพรมที่ให้ราคาดีที่สุดกับคุณ นี่คือ “ราคาเฉพาะ” ของคุณสำหรับพรม

โบรกเกอร์ FOREX อาจเสนอราคาสปอตที่แตกต่างกันสำหรับผู้เข้าร่วมตลาดที่แตกต่างกัน พบ “ราคาสปอต” ได้จากการสอบถามโบรกเกอร์ FOREX หลายรายพร้อมกัน ดังนั้นอัตราสปอตจึงเป็นเรื่องของ “จำนวนคนที่คุณถาม”

มาจากอัตราสปอตเหล่านี้ที่โบรกเกอร์ Forex ของคุณ (หวังว่า) ใช้เป็นข้อมูลอ้างอิงเมื่อแสดงราคาบนแพลตฟอร์มการซื้อขายเพื่อให้คุณซื้อขาย

เราพูดว่า “หวังว่า” เพราะในฐานะเทรดเดอร์ Forex รายย่อย สิ่งสำคัญคือต้องรู้ว่าคุณไม่ได้ซื้อขายในตลาด สปอต FOREX

การซื้อขายแบบสปอตเกี่ยวข้องกับการชำระบัญชีจริง ซึ่งหมายความว่าหากคุณซื้อ EUR/USD คุณจะต้องปฏิบัติตามสัญญาและส่งมอบเงินดอลลาร์สหรัฐตามจริงและยอมรับการส่งมอบเงินยูโร

นี่จะดีมากถ้าคุณเป็นเหมือนผู้ผลิตในยุโรปที่ส่งออกสินค้าไปยังสหรัฐอเมริกาหรืออาจเป็นนักท่องเที่ยวชาวอเมริกันที่ร่ำรวยซึ่งกำลังจะไปเที่ยวพักผ่อนในยุโรปช่วงฤดูร้อน แต่เราคิดว่าคุณไม่ใช่ทั้งสองอย่าง

แนวคิดของการซื้อขายสปอต FOREX นั้นคล้ายกับการซื้อขายล่วงหน้า ซึ่งเทรดเดอร์กำลังซื้อและขายข้อตกลงในการทำหรือรับส่งมอบสินทรัพย์อ้างอิงตามเวลาที่กำหนดในอนาคต แต่กรอบเวลาต่างกันมาก ในขณะที่ สปอต FOREX ถูกจัดส่งภายในสองสามวัน ฟิวเจอร์สจะถูกส่งมอบในเดือนต่อมา

ในฐานะเทรดเดอร์ฟอเร็กซ์รายย่อย เราไม่สนใจที่จะครอบครองสกุลเงินต่างประเทศที่แท้จริง สิ่งที่เราสนใจคือสิ่งที่เกิดขึ้นกับอัตราแลกเปลี่ยนของ EUR/USD

จำไว้ว่าเราแค่เดิมพัน (และพยายามหากำไรจาก) การเคลื่อนไหวของอัตราแลกเปลี่ยนของคู่สกุลเงิน

ดังนั้นอัตราแลกเปลี่ยน (“ราคา”) ที่คุณต้องการเดิมพัน (“การค้า”) จะถือว่าเป็นไปตาม “อัตราสปอต” ที่ทำจาก “สปอตเทรด” ใน “ตลาดสปอต FOREX” แต่ในฐานะเทรดเดอร์ปลีกฟอเร็กซ์ คุณไม่ได้ซื้อขายใน “ตลาดสปอต FOREX” ด้วยตัวคุณเอง

หากคุณไม่ได้ทำการซื้อขายแบบสปอต แล้วคุณจะซื้อขายอะไรกันแน่？

ตัวเลขบนหน้าจอ

คุณกำลังเดิมพันอย่างแท้จริงว่าตัวเลขบนหน้าจอจะขึ้นหรือลง

นี่คือการเปรียบเทียบที่เป็นประโยชน์

สมมติว่ามีเว็บไซต์ที่คุณสามารถซื้อหรือขาย iPhone ได้

ในเว็บไซต์นี้ ราคาของ iPhone เปลี่ยนแปลงตลอดเวลาตามจำนวนผู้ที่ซื้อ iPhone เทียบกับจำนวนผู้ที่ขาย iPhone

ในทางเทคนิค หากราคา iPhone ปัจจุบันอยู่ที่ 1,000 ดอลลาร์ คุณสามารถเขียนเป็น:

iPhone/USD = 1,000

1 iPhone สามารถแลกเปลี่ยนเป็น 1,000 ดอลลาร์สหรัฐ

เช่นเดียวกับถ้า iPhone มีราคาเป็นยูโร หากราคา iPhone ปัจจุบันอยู่ที่ 900 ยูโร คุณสามารถเขียนว่า:

iPhone/EUR = 900

iPhone 1 เครื่องสามารถแลกได้ 900 ยูโร

ในตัวอย่างนี้ เราจะถือว่า iPhone มีราคาเป็นดอลลาร์สหรัฐ

คุณติดอยู่กับจอคอมพิวเตอร์ของคุณเมื่อคุณดูราคาขยับขึ้นและลง

คุณเป็นผู้ใช้สมาร์ทโฟน Android ที่เคร่งครัดและยังมีรอยสักสีเขียวขนาดใหญ่ของโลโก้ Android บนหน้าอกของคุณ ดังนั้นในขณะที่คุณเกลียด iPhone เป็นการส่วนตัว คุณคิดว่าราคาของ iPhone จะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องเนื่องจากความต้องการที่แข็งแกร่งจากแฟนบอย Apple ที่ไม่สมเหตุผลและ อยากลองทำเงินกับคำทำนายนี้

แต่คุณคงไม่อยากรับมือกับการที่ต้องซื้อ iPhone จริง ๆ แล้วรอจนกว่าราคาจะสูงขึ้น จากนั้นต้องขายจริงเพื่อผลกำไร

คุณไม่ต้องการเป็นเจ้าของ iPhone นั่นก็หมายความว่าต้องสัมผัสอย่างหนึ่ง แค่ความคิดก็ทำให้คุณคลื่นไส้

คุณเพียงแค่ต้องการเดิมพันว่าราคาจะเพิ่มขึ้นจากที่นี่

ตอนนี้ลองนึกภาพว่ามีเว็บไซต์ที่แยกจากกันโดยสิ้นเชิงซึ่งทั้งหมดนั้นทำเพียงตรวจสอบการเปลี่ยนแปลงราคาของ iPhone จากเว็บไซต์แรก

คิดว่าเว็บไซต์นี้เป็นเหมือน “กระดานคะแนน” ที่แสดงสิ่งที่เกิดขึ้นบนเว็บไซต์อื่นและอัปเดตตามเวลาจริง

แต่มันไม่ได้แสดงแค่ราคา iPhone ปัจจุบันเท่านั้น แต่ยังช่วยให้คุณเดิมพันได้ว่าราคาที่แสดงจะขึ้นหรือลง

นี่คือวิธีการเดิมพัน:

• คุณและเว็บไซต์ตกลงที่จะชำระเงินการเปลี่ยนแปลงราคา iPhone ให้กันและกัน

• ขึ้นอยู่กับวิธีที่ราคาเคลื่อนไหว ฝ่ายหนึ่งจ่ายส่วนต่างระหว่างเวลาที่เดิมพันเมื่อปิดเดิมพัน

• หากผลต่างเป็นบวก คุณชนะเดิมพันและเว็บไซต์จ่ายให้คุณ

• หากผลต่างเป็นลบ คุณจะเสียเงินเดิมพันและชำระเงินที่เว็บไซต์

ตัวอย่างเช่น คุณเห็นว่าราคาปัจจุบันคือ $900 คุณคิดว่าราคาจะเพิ่มขึ้นจากที่นี่ ดังนั้นคุณจึงวางเดิมพัน

เพื่อให้เว็บไซต์ยอมรับเดิมพันของคุณ จะขอ “เงินประกัน” 100 ดอลลาร์จากคุณ เงินฝากนี้จำเป็นในกรณีที่คุณคิดผิดและราคาเริ่มลดลง

คนที่แพ้เดิมพันมักจะ “หลอกหลอน” คุณและหายตัวไปแทนที่จะจ่ายเงิน เว็บไซต์ต้องการปกป้องตนเองจากความเสี่ยงในการจัดการกับเหตุการณ์ที่ไม่คาดฝัน

หากราคาของ iPhone ลดลงเหลือ $800 การเดิมพันของคุณจะถูกปิดโดยอัตโนมัติและเว็บไซต์จะเก็บ $100 ไว้เพื่อชดเชยการสูญเสียของคุณ แต่ถ้าคุณชนะ คุณจะได้รับเงินคืน

โชคดีที่ราคาเพิ่มขึ้นเป็น $1,100 และคุณตัดสินใจปิดเดิมพันของคุณ

เว็บไซต์จ่ายให้คุณ 200 ดอลลาร์ ส่วนต่างระหว่างราคาเมื่อคุณเปิดเดิมพัน (900 ดอลลาร์) และเมื่อคุณปิดเดิมพัน (1100 ดอลลาร์) เงินประกันของคุณจะถูกส่งคืนด้วย

อย่างที่คุณเห็น เมื่อคุณเดิมพันในเว็บไซต์ที่สองนี้ คุณไม่ได้เข้าร่วมจริงในเว็บไซต์แรกที่มีการซื้อและขายจริงของ iPhone จริง

คุณแค่คาดเดาทิศทางราคา เหมือนเกมการพนัน

คุณไม่เคยซื้อหรือขาย iPhone จริงเลย

ตอนนี้แทนที่กระดานคะแนนที่แสดงราคาของ “iPhone/USD” ด้วย “EUR/USD” แล้วคุณก็รู้ว่ามีความคิดที่ดีว่าการซื้อขายฟอเร็กซ์ขายปลีกทำงานอย่างไร!

คุณกำลังซื้อขาย “กระดานคะแนน” ของอัตรา FOREX ที่โบรกเกอร์ Forex ของคุณแสดงให้คุณเห็นบนแพลตฟอร์มการซื้อขาย

ตัวอย่างเช่น หากคุณคิดว่า EUR/USD จะเพิ่มขึ้น คุณคลิก “ซื้อ”

เมื่อคุณ “ซื้อ” คุณกำลังวางเดิมพันกับโบรกเกอร์ฟอเร็กซ์ของคุณว่า PRICE จะเพิ่มขึ้นจากราคาปัจจุบัน

คุณไม่ได้เป็นเจ้าของหรือครอบครองสกุลเงินจริงๆ ไม่เหมือนกับการซื้อขายหุ้น ซึ่งเมื่อคุณซื้อ Apple คุณเป็นเจ้าของหุ้น Apple จริงๆ

เมื่อคุณ “ซื้อ” หรือ “ขาย” EUR/USD คุณไม่ได้ซื้อเงินยูโรหรือขายดอลลาร์

สิ่งที่คุณทำจริง ๆ คือการเดิมพันตามทิศทางของอัตราแลกเปลี่ยน (หรือราคา) นั่นเอง

ซึ่งทำได้โดยใช้เครื่องมือทางการเงินที่เรียกว่าสัญญาอนุพันธ์ทางการเงิน (“อนุพันธ์”)

อนุพันธ์เป็นเครื่องมือทางการเงินที่ช่วยให้เทรดเดอร์สามารถคาดเดาการเคลื่อนไหวของราคา (“การเปลี่ยนแปลงของราคา”) ของสินทรัพย์โดยไม่ต้องซื้อสินทรัพย์ด้วยตนเอง

มูลค่าของอนุพันธ์ขึ้นอยู่กับหรือได้รับมาจากมูลค่าของสินทรัพย์อ้างอิง ซึ่งอาจรวมถึงพันธบัตร หุ้น สินค้าโภคภัณฑ์ การเข้ารหัสลับ หรือสกุลเงิน ในตัวอย่างนี้ สินทรัพย์อ้างอิงคือ EUR/USD

เนื่องจากไม่มีการซื้อขายทางกายภาพเมื่อมีการเปิดโพซิชั่นอนุพันธ์ จึงมีอยู่เป็นสัญญาระหว่างสองฝ่าย

ดังนั้นเมื่อคุณ “ซื้อ” EUR/USD โบรกเกอร์ Forex ของคุณ “สร้าง” (หรือ “ปัญหา”) สัญญาซื้อขายล่วงหน้าระหว่างตัวมันเองกับคุณ

สัญญานี้เรียกว่าสัญญาสำหรับส่วนต่าง (CFD)